美国财政部下属金融犯罪执法网络（FinCEN）表示，在审查 2023 年 9 月至 2025 年 12 月提交的 3.39 万份可疑活动报告后，发现约 127 亿美元可疑资金与数字资产投资诈骗有关。相关案件波及美国全部 50 个州及多个属地。

报告数量与金额持续上升

FinCEN 称，这批报告来自约 1300 家金融机构，覆盖银行、加密企业和证券机构。其中国际汇款与货币服务机构提交了 55% 的报告，标记金额约 55 亿美元，多数为数字资产相关企业；银行报告的可疑金额约为 64 亿美元。

按月看，报告数量和涉及金额都在上升。2023 年 10 月，金融机构共提交 590 份报告，涉及 4.857 亿美元；到 2025 年 12 月，月度报告增至 2482 份，涉及金额升至 8.335 亿美元。

FinCEN 同时指出，127 亿美元并不等同于受害者实际损失。可疑活动报告可能包含未完成交易、重复上报或填报错误，因此总额可能存在重复计算。

诈骗所得多转入 USDT

FinCEN 称，相关诈骗并未依赖专门发行的新代币，而是使用市场上常见的数字资产。报告中出现了至少 22 种加密资产，较常见的包括以太坊、USDT 和 USDC。

不过，无论受害者最初买入何种资产，链上分析显示，诈骗所得通常会被转换为稳定币，且几乎都流向 USDT，随后再通过 DeFi 协议或美国境外数字资产交易所转移。

部分金融机构还发现，同一批归集地址会在相近时间接收多名受害者转账，这为识别不同案件之间的关联提供了线索。

诈骗网络集中在东南亚园区

FinCEN 表示，许多相关犯罪组织位于柬埔寨、老挝和缅甸的诈骗园区。这些园区常通过虚假招聘诱骗人员前往，再限制其人身自由并强迫参与诈骗活动。

受害者资金来源也显示出损失压力较大。FinCEN 提到，部分转账来自退休金账户、房屋净值贷款、二次抵押和个人贷款。有案例显示，一名女性从退休金中转出近 64 万美元，另有受害者在 6 个月内损失超过 100 万美元。

美国执法部门近年正加强追缴相关资金。FinCEN 称，其快速响应项目自 2015 年以来已拦截 18 亿美元资金，并为 5790 名美国受害者追回逾 10 亿美元。此前，美国特勤局曾与 Coinbase 合作追踪并追回涉案 USDT，美国司法部也曾寻求没收与东南亚诈骗网络有关的 2.25 亿美元 USDT。